恒大财富的投资人，如何来挽损？

文|庄志明律师

昨晚发生一个大新闻，关于恒大财富的。

据深圳南山公安官微消息：近期，公安机关依法对恒大金融财富管理（深圳）有限公司（以下简称:恒大财富）杜某等涉嫌犯罪人员采取刑事强制措施。投资人如需报案，可通过如下方式进行报案登记……

恒大财富的法定代表人确实为“杜某”。

经笔者查阅“企查查”：

1、恒大财富的唯一股东是恒大金融控股集团（深圳）有限公司；

2、恒大金融控股集团（深圳）有限公司的唯一股东是恒大集团有限公司；

3、恒大集团有限公司的唯一股东是广州市凯隆置业有限公司；

4、广州市凯隆置业有限公司的唯一股东是广州市超丰置业有限公司；

5、广州市超丰置业有限公司的唯一股东是安基（BVI）有限公司；

安基（BVI）有限公司再往下的详细信息查不到了，估计要花钱查询了。。。

反正这一串撸下来，没看到你们想要看到的名字。

对深圳公安《案情通报》里“投资人如需报案”的表述，我昨晚在新浪微博上特意强调了：是“投资人”，不是“受害人”。很多粉丝问我，为什么要称“投资人”而不是“受害人”，或者说“投资人”和“受害人”什么区别？

按图索骥，顺藤摸瓜，娓娓道来。

最高人民法院、最高人民检察院《关于办理诈骗刑事案件具体应用法律若干问题的解释》第三条规定：诈骗公私财物虽已达到本解释第一条规定的“数额较大”的标准，但具有下列情形之一，且行为人认罪、悔罪的，可以根据刑法第三十七条、刑事诉讼法第一百四十二条的规定不起诉或者免予刑事处罚：

　　（一）具有法定从宽处罚情节的;

　　（二）一审宣判前全部退赃、退赔的;

　　（三）没有参与分赃或者获赃较少且不是主犯的;

   （四）被害人谅解的;

   （五）其他情节轻微、危害不大的。

最高人民法院 最高人民检察院 公安部《关于办理电信网络诈骗等刑事案件适用法律若干问题的意见》规定：“（二）实施电信网络诈骗犯罪，达到相应数额标准，具有下列情形之一的，酌情从重处罚：

1、造成被害人或其近亲属自杀、死亡或者精神失常等严重后果的；……”

该两处规定是关于诈骗刑事案件的规定，都有“被害人”表述，可见在诈骗案件中存在“被害人”，这是很重要的信息。

接着看一个截图：

这是公安部门的非法集资案件投资人信息登记平台，这里以“投资人”表述。

再看警方过往的几个非法集资案件通报，通报中也是也是有以“投资人”表述的：

比较和梳理以上信息，大致可以分析出恒大财富杜某等所涉犯罪不是诈骗犯罪，而是非法集资犯罪。必须说明，这是笔者的个人分析，以笔者有限的法律水平作出的分析，不代表任何权威观点，更不代表拍板的说法，读者如需一锤定音的声音，请以最终的官方通报为准，不必继续读本文；如不同意我本文的说法，请以您自己的感受为准，不必怪罪于我，谢谢。

实际上非法集资中的“投资人”并非真正的法律术语，真正的法律术语是“集资参与人”，说实话“参与人”这词听上去刺耳，或许警方为了缓和语气，在非法集资案情通报中有时会用“投资人”相较而言柔和的词。

关于非法集资的行政法规、规章和司法解释中，常规用的基本上都是“集资参与人”。最高人民法院、最高人民检察院、公安部《关于办理非法集资刑事案件适用法律若干问题的意见》和《关于办理非法集资刑事案件若干问题的意见》以及国务院《防范和处置非法集资条例》等有关规定都用的“集资参与人”。

非法集资活动中，还有两个主体身份，一个是非法集资人，一个是非法集资协助人。非法集资人，是指发起、主导或者组织实施非法集资的单位和个人；非法集资协助人，是指明知是非法集资而为其提供帮助并获取经济利益的单位和个人。

集资参与人的定义参见《关于办理非法集资刑事案件若干问题的意见》规定，集资参与人，是指向非法集资活动投入资金的单位和个人，为非法集资活动提供帮助并获取经济利益的单位和个人除外。坊间俗称他们冤大头或者韭菜。

可见无论“投资人”还是“集资参与人”均不是非法集资犯罪行为中的“坏人”，其不同非法集资人和非法集资协助人。

非法集资人、非法集资协助人、集资参与人，这三者虽有不同的身份定位，但这三者也有共同点——都是一个贪字。正是有这个共同点，有时形成你中有我，我中有你的一团混沌，把三者厘清、甄别，是一个高难度技术活了。本文不展开讨论这一问题了。

《防范和处置非法集资条例》（以下简称《处置条例》）第二十五条规定：“非法集资人、非法集资协助人应当向集资参与人清退集资资金。清退过程应当接受处置非法集资牵头部门监督。

　　任何单位和个人不得从非法集资中获取经济利益。

　　因参与非法集资受到的损失，由集资参与人自行承担。”

《处置条例》第二十六条规定：“清退集资资金来源包括：

　　（一）非法集资资金余额；

　　（二）非法集资资金的收益或者转换的其他资产及其收益；

　　（三）非法集资人及其股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员和其他相关人员从非法集资中获得的经济利益；

　　（四）非法集资人隐匿、转移的非法集资资金或者相关资产；

　　（五）在非法集资中获得的广告费、代言费、代理费、好处费、返点费、佣金、提成等经济利益；

    （六）可以作为清退集资资金的其他资产。”

在非法集资中，非法集资人和非法集资协助人是需要退钱的，退钱的态度直接决定了量刑问题，甚至决定了罪名问题。

非法集资本身并不是一个独立的罪名，非法集资是刑法上的非法吸收公众存款罪和集资诈骗罪的统称。这两个罪名顾名思义便知孰轻孰重了。态度是决定一切的，退钱的态度有时是决定罪名的，我认为这个思路不必回避。或许正是如此，深圳公安关于恒大财富的《案情通报》中仅表述“涉嫌犯罪”，而未明确具体罪名，罪名在等犯罪嫌疑人退钱的态度呢，听其言，观其行……

最后笔者要强调羊毛出在羊身上，清退集资资金来自《处置条例》第二十六条规定的（一）---（六）情形，对于投资人来说，减少损失的唯一办法就是扩大和增加（一）---（六）项清退资金来源。记住，国家是不会为非法集资买单的，也买不起单，也不应该买单。从这个角度说，“投资人”也好，“被害人”也好，在挽损方面意思都差不多，没人背这锅。

不明觉厉总个结：“投资人”“参与人”和“被害人”的实质区别，不在于挽损，而在于挽尊。。。

读法言法语，请点击关注最上方蓝字“法之剑”

 庄志明律师（微信号lmz8848）提醒，本文欢迎转发、转载，转载请注明作者和出处！